Explicación de los préstamos y créditos en criptodivisas (criptopréstamos)

Los criptoinversores suelen invertir con el concepto de mantener sus activos durante mucho tiempo en sus carteras hasta que vean que el precio sube. ¿Cree que ésta es la estrategia correcta?

No estoy de acuerdo porque hay muchas cosas que puede hacer con sus inversiones. En lugar de limitarse a mantener todos sus activos en su banco para obtener unos tipos de interés bajos, puede utilizar otras formas de hacer crecer su criptodivisa.

Aquí es donde entra en juego el concepto de criptopréstamo. ¿No es increíble que pueda ganar intereses sobre la cantidad que invierte en criptodivisas como Bitcoin, Ethereum, etc.? Además del interés extra, los prestatarios también pueden conservar esos activos digitales como garantía para obtener un préstamo.

La tecnología blockchain está experimentando un avance significativo, y una gran parte de él es visible en el sector fintech. Por lo tanto, si usted también se pregunta cómo puede obtener intereses de sus inversiones, debería seguir leyendo.

La criptodivisa se está convirtiendo en una opción predominante para los pagos. No mucha gente lo sabe, pero también es una excelente oportunidad para invertir. Si no tiene pensado vender sus criptoactivos, puede obtener más valor por sus activos con el criptopréstamo.

En primer lugar, empecemos por comprender el concepto de criptopréstamo.

¿Qué es el criptopréstamo?

El criptopréstamo es similar al concepto de préstamo tradicional. La única diferencia aquí es que usted prestará diferentes criptodivisas a los prestatarios en lugar de papel moneda.

Cuando los inversores prestan su cripto a los prestatarios en una plataforma descentralizada, obtienen a cambio pagos de intereses. Estos pagos también se denominan “criptodividendos” Varias plataformas permiten a los usuarios no sólo prestar criptodivisas, sino también aceptar stablecoins.

Comprendámoslo mejor con un ejemplo. Supongamos que usted posee cinco bitcoins. Ahora, puede prestar estos bitcoins en una plataforma de criptopréstamos para obtener ingresos pasivos. Sólo tiene que prestar el cripto y recibir a cambio un interés semanal o mensual. Los tipos de interés dependerán de la plataforma que utilice. Puede ser del 3% al 7% o, en algunos casos, puede llegar hasta el 15-17%.

Los criptopréstamos también son útiles porque los prestatarios pueden apostar sus criptoactivos como garantía del reembolso del préstamo. Si el prestatario no puede devolver el préstamo, los inversores pueden vender esos criptoactivos y recuperar su pérdida.

Ahora, entendamos el proceso del criptopréstamo.

¿Cómo funciona el criptopréstamo?

Hay tres componentes principales para la realización de un proceso de préstamo y empréstito. Los prestamistas y los prestatarios se conectan a través de una plataforma de criptopréstamos que actúa como tercera parte.

Ahora bien, hay todo un proceso paso a paso implicado en el préstamo y el endeudamiento entre estas tres partes.

• En primer lugar, el prestatario acude a una plataforma de préstamos para solicitar un criptopréstamo.
• El prestatario apostará algo de cripto como garantía en el momento en que la plataforma de préstamo acepte su solicitud de préstamo. No podrá recuperar el cripto apostado hasta que devuelva el importe total del préstamo a la plataforma.
• Los inversores financian el préstamo, pero no serán conscientes del proceso que tiene lugar en el back-end de la plataforma.
• Los inversores reciben su parte del pago de intereses regularmente según los intervalos decididos.
• El prestatario puede recuperar el cripto colateral en juego sólo después de pagar la totalidad del importe del préstamo.

Cada plataforma de préstamo tiene reglas y tasas diferentes, pero el proceso es el mismo en todas las plataformas de préstamo.

Invertir en criptopréstamos

El primer paso es encontrar la plataforma adecuada para empezar a invertir en criptopréstamos. Existen dos tipos de plataformas de préstamo: centralizadas y descentralizadas. Debe elegir cualquiera de ellas según sus preferencias.

Como ya hemos dicho, las plataformas centralizadas implicarán a un tercero para que se encargue de la transferencia de los importes del préstamo y lo gestione. Por otro lado, una plataforma descentralizada eliminará al tercero y los contratos inteligentes se encargarán de todo.

Tiene que elegir entre una plataforma de préstamos manual y una automatizada. Una automatizada es una mejor opción porque todo se simplifica en estas plataformas. Aquí, sus activos no quedarán desatendidos y generarán beneficios de forma constante.

Debe asegurarse de que la plataforma que elija para prestar es segura y legítima. Antes de prestar su cripto, debe revisar toda la información disponible en esa plataforma y comprobar los tipos de interés. De este modo, se ahorrará el remordimiento de encontrar una plataforma que ofrezca mejores tasas más adelante.

Tipos de criptopréstamos

Los criptopréstamos pueden dividirse en dos grandes categorías:

Préstamos criptográficos de custodia (CeFi)

Cuando se trata de préstamos de financiación centralizada (CeFi), una autoridad centralizada toma el control de la garantía. Los préstamos CeFi son préstamos de custodia, en los que el comerciante no tiene acceso a los activos garantizados porque el prestamista tiene acceso a las claves privadas de los activos garantizados.

Si compara los criptopréstamos de custodia con los préstamos tradicionales, observará que siguen siendo asequibles y de fácil acceso en comparación con los tradicionales. El único inconveniente es que habría una autoridad central para determinar todas las condiciones del préstamo. Actualmente, más del 80% de los criptopréstamos son de custodia, pero con el avance de las plataformas descentralizadas, esta proporción está cambiando drásticamente.

Criptopréstamos sin custodia (DeFi)

No existe una autoridad central que controle los términos de los préstamos de financiación descentralizada (DeFi), que son no custodiales. Todos los términos están bajo el control de contratos inteligentes. Si un comerciante solicita un criptopréstamo DeFi, podrá tener el control de la clave privada de sus activos a menos que esté incumpliendo el pago de su criptopréstamo.

En las plataformas DeFi no puede recibir préstamos en ninguna moneda fiduciaria. Sólo puede recibir préstamos en diferentes criptodivisas o incluso obtener un préstamo en stablecoin que pueda ser canjeado por dinero en efectivo. Los tipos de interés de los préstamos DeFi son elevados en comparación con los de los criptopréstamos de custodia.

Todos los protocolos son accesibles para cualquiera, ya que se colocan en la blockchain, donde todo es transparente. No hay necesidad de pasar por ningún proceso de verificación en las plataformas DeFi, e incluso los tipos de interés serán inferiores a los de las plataformas CeFi.

En una plataforma descentralizada no hay por qué preocuparse ni siquiera si usted se encuentra en el lado del prestamista. Los contratos inteligentes se encargan de la devolución del préstamo.

Tanto si está pensando en aceptar un criptopréstamo con o sin custodia, hay ciertas cosas que debe tener en cuenta. Debe ser consciente de ciertos riesgos que entrañan los criptopréstamos antes de tomar uno.

Riesgos implicados en los criptopréstamos

Si observa los activos en las instituciones financieras tradicionales, siempre hay un seguro federal para cada evento de un intercambio. Tampoco existe un seguro federal para ninguno de sus cripto activos. Si se produce algún fallo durante el proceso de intercambio, no podrá culpar a nadie. Hay tres riesgos principales implicados en los criptopréstamos que debe tener en cuenta.

Riesgos técnicos

Todo en el mundo del cripto comercio ocurre en el mundo digital. Existe un riesgo considerable de que se produzca algún problema técnico en el protocolo o de que algún pirata informático tome el control del mismo. Como todas las actividades en DeFi se rigen únicamente a través de algoritmos, el riesgo es mayor en los préstamos no custodiados. Aparte de eso, si hay un problema con el contrato inteligente, toda la plataforma puede fallar y provocar la pérdida de criptoactivos.

Riesgos de contraparte

Cuando se trata de bancos tradicionales, existe la norma de mantener un cierto nivel de liquidez. Pero, éste no es el caso en el mundo cripto. Los inversores que proporcionan criptopréstamos a los prestatarios no están sujetos a este requisito.

Si por casualidad se produce un desplome del mercado, entonces habría un número considerable de clientes que no pagarían sus préstamos. Por otra parte, si se diera algún caso de explotación de la plataforma o un escenario de ruptura, no habría liquidez disponible para devolver la garantía en juego por parte del prestatario.

Liquidaciones forzosas

Para prevenir el problema de la falta de liquidez durante un desplome o caída del mercado, las plataformas de préstamo emiten liquidaciones forzosas o llamadas al margen. Supongamos que el valor de cualquier criptoactivo cae hasta cierto punto cuando una cantidad significativa del LTV (loan-to-value) del prestatario es demasiado alta para que la plataforma de préstamo pueda mantenerla. En ese caso, darán instrucciones al prestatario para que aumente el valor de su garantía en juego, o puede que tenga que enfrentarse a la liquidación.

Si el prestatario no cumple este requerimiento de margen, entonces la plataforma liquidará suficientes garantías como para que la LTV del prestatario vuelva al ratio máximo permitido. Se trata de un escenario arriesgado tanto para el operador como para el prestatario.

¿Cuáles son las tasas de préstamo de cripto?

Cada plataforma tiene diferentes tasas de préstamo para criptodivisas. Por lo tanto, su rentabilidad dependerá totalmente de la plataforma que elija. Cada plataforma de criptopréstamos tiene una rentabilidad específica, y ciertos riesgos también están relacionados con ella. Por ello, debería considerar la posibilidad de elegir varias plataformas de préstamo para reducir el riesgo y tener también cierta diversidad en sus inversiones.

Encontrará diferentes tasas de préstamo para diferentes criptomonedas en varias plataformas. Normalmente, las tasas de préstamo para las criptodivisas son del 3% al 8%, mientras que las tasas para las stablecoins varían del 10% al 18%. Por lo tanto, la mejor estrategia es fijar una plataforma para una moneda en particular comparando los rendimientos en diferentes plataformas para esa moneda específica. Con esta estrategia, puede optimizar sus rendimientos y obtener un mejor ROI.

Ahora, puede que se esté preguntando qué son las stablecoins. Hagámonos una idea al respecto.

¿Qué son las stablecoins?

Todo el mundo estará de acuerdo en que las criptodivisas son muy volátiles. Para reducir la cantidad de riesgo y también ofrecer estabilidad de precios, se introducen las stablecoins. Estas monedas están respaldadas por activos de reserva. Ahora bien, ¿qué significa eso?

El valor de una stablecoin está vinculado al valor de un activo no criptográfico. Incluso puede estar vinculado con el valor de cualquier moneda fiduciaria como el dólar o cualquier otra. Esto añade estabilidad incluso al mundo criptográfico porque el valor de un dólar o de cualquier otra divisa fiduciaria no es muy volátil, al igual que los criptoactivos.

La razón principal por la que las stablecoins ganaron una cantidad masiva de tracción es porque proporciona tanto estabilidad como las monedas fiduciarias y el procesamiento instantáneo, la privacidad de los pagos y la seguridad como las criptodivisas. Por lo tanto, es como la mejor moneda que combina ambos mundos.

¿Cómo funcionan los criptopréstamos sin aval?

Otra opción es acudir a una plataforma descentralizada de criptopréstamos. Los criptopréstamos sin aval también se conocen como criptopréstamos sin garantía. El prestatario puede disponer de liquidez a corto plazo y devolver el importe del préstamo en criptomoneda o en moneda fiduciaria.

Aquí, la idea es pedir prestada la cantidad del préstamo directamente a un prestamista manteniendo la criptodivisa como garantía en lugar de poner en juego otros activos como propiedades u oro. Los préstamos flash son actualmente los préstamos no garantizados más populares en el espacio DeFi (Finanzas Descentralizadas), en los que no tiene que poner nada en juego como garantía. Lo único que debe tener cuidado es tener suficientes conocimientos sobre criptomonedas y DeFi antes de contratar un préstamo flash.

Los préstamos flash son instantáneos que se controlan directamente mediante contratos inteligentes. Debe realizar una investigación exhaustiva antes de decantarse por cualquier préstamo sin garantía.

¿Qué necesita para obtener un criptopréstamo?

No necesita pasar por un largo proceso como el que tiene que pasar durante un préstamo tradicional. Nadie comprobará su puntuación crediticia ni sus ingresos cuando usted solicite un criptopréstamo. Lo único que importa aquí es que el importe del préstamo que recibirá dependerá de la cantidad de garantía que se le permita utilizar.

Se aplica la relación préstamo-valor (LTV). Es la relación entre el importe del préstamo aprobado y el valor de la garantía. Como los mercados de criptomonedas son muy volátiles, las ratios LTV suelen ser bajas en las criptomonedas. Por lo tanto, si usted pone como garantía criptomonedas por valor de 5.000 $ y recibe un préstamo de 3.000 $, entonces su ratio LTV es del 60%.

Por lo tanto, realmente no necesita ningún documento para obtener un criptopréstamo. Sólo necesita tener suficientes criptoactivos para ponerlos como garantía.

Veamos ahora algunos de los pros y contras de prestar criptodivisas.

Pros y contras de los préstamos de criptodivisas

Pros 👍

• Los criptopréstamos son accesibles a cualquier persona sin tener que mirar ningún recibo de ingresos ni abrir una cuenta en el banco.
• Normalmente, los prestatarios pueden recibir el préstamo en pocas horas.
• Los criptopréstamos son una opción mucho más segura que los préstamos P2P. Los criptoactivos utilizados como garantía en los criptopréstamos son muy líquidos.
• Si opta por plataformas de préstamo automatizadas, obtener ingresos pasivos a través de los criptodividendos no le supondrá ningún esfuerzo.
• Las tasas de préstamo son bastante bajas en las plataformas de préstamo en comparación con otros préstamos bancarios.

Contras 👎

• Los criptoactivos son muy volátiles. Puede prestar stablecoins en diferentes plataformas para superar este problema.
• Para participar en actividades de criptopréstamo, tiene que colocar sus criptomonedas en una cartera digital. El problema aquí es que las carteras digitales son menos seguras que una cartera física como una Ledger.
• La seguridad de una plataforma se está convirtiendo en una preocupación masiva con el aumento de los casos de robos de cripto.
• Algunas plataformas sólo le permiten apostar su cripto durante un periodo determinado. Debe elegir una plataforma que no tenga condiciones de periodo fijo.

Conclusión

Si ha decidido iniciarse en el criptopréstamo, puede consultar varias plataformas como Celsius, YouHodler y otras. Estas plataformas le ayudarán a determinar cuál es la más adecuada para usted. La plataforma adecuada puede facilitarle las cosas y también aumentar el rendimiento de su inversión al siguiente nivel.

Por lo tanto, debe tener cuidado a la hora de elegir cualquier plataforma de préstamos.

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