Las transacciones inmobiliarias tradicionales son costosas, lentas y complicadas. La tokenización de bienes raíces hace que este proceso sea económico, rápido y simple.
El tamaño del mercado inmobiliario mundial se valoró en $3.69 billones en 2021. Además, se espera que su tasa de crecimiento crezca a una tasa de crecimiento anual compuesto (CAGR) del 5.2% entre 2022 y 2030.
Solo en EE. UU., se espera que los ingresos inmobiliarios aumenten un 4.6 % entre marzo de 2023 y marzo de 2024, según Pronóstico HPI de Corelogic.
Eso es enorme, ¿verdad?
Vivimos en el período más avanzado tecnológicamente de la historia. Solía tomar décadas para un gran avance tecnológico, pero ahora cada cambio ocurre en unos pocos años.
El progreso tecnológico impactante aún está por ocurrir en la industria de bienes raíces. Ahí es donde la tokenización de bienes raíces entra en escena.
¡Manténganse al tanto!
Primero, comprendamos el concepto de tokenización.
What is Tokenization?
La tokenización es el proceso de convertir activos reales en tokens digitales. El valor de cada token depende del valor del activo y la cantidad de fragmentos.
Los tokens de seguridad son tokens digitales que representan un activo. En el caso de bienes inmuebles, un token de seguridad representa una propiedad física.
La propiedad física puede ser terrenos, edificios residenciales o comerciales. Además, puede comprar y vender estas propiedades con la ayuda de tokens de seguridad.
Los tokens digitales se construyen usando la tecnología blockchain. Además, estos tokens representan su propiedad del activo.
Ahora entremos en tokenización de bienes raíces.
What is Real Estate Tokenization?
La tokenización de bienes inmuebles es la conversión de bienes inmuebles en forma de token digital. La tecnología Blockchain juega un papel importante en la representación y garantía de sus derechos de propiedad.
Además de asegurar sus derechos de propiedad, la tokenización de bienes raíces le permite poseer acciones fraccionarias de una gran propiedad. Por ejemplo, puede comprar un terreno que se ajuste a su presupuesto.
Existen principalmente tres tipos de tokenización inmobiliaria. Están:
- Tokenización Residencial: este proceso de tokenización implica la propiedad de bienes inmuebles residenciales para instituciones, propietarios de activos, inversores y desarrolladores.
- Tokenización comercial: Este proceso implica la tokenización de propiedades comerciales con la ayuda de protocolos legalmente aceptados.
- Tokenización de trofeos: Aquí, la tokenización está asociada a edificios populares en lugares importantes.
Ahora que ha entendido la tokenización de bienes raíces, es hora de saber cómo blockchain transforma la industria de bienes raíces.
How Does Blockchain Transform the Real Estate Industry?
Como se mencionó anteriormente, blockchain juega un papel crucial aquí. Contratos inteligentes y Distributed Ledger Technology (DLT) actúan juntos para revolucionar la industria de bienes raíces.
La tecnología Blockchain lo ayuda a registrar y ejecutar la propiedad de su propiedad digital. Además, puede disfrutar de transacciones de propiedad más económicas, más eficientes y más rápidas.
Como conoce el papel de blockchain en la tokenización de bienes raíces, comprendamos cómo funciona.
How does Real Estate Tokenization Work?
Los principales procesos asociados con la tokenización de bienes raíces son:
#1. Estructuración de acuerdos
En esta fase, los propietarios eligen el tipo de activo a digitalizar. Asimismo, en esta fase se considera la normativa aplicable, el tipo de accionista y la jurisdicción.
Aquí, se aclara el derecho del accionista a su activo. Estos derechos consisten en acciones de capital, dividendos y gobierno parcial, según el proyecto.
Además, también se toman en consideración los marcos regulatorios y las estructuras tributarias.
#2. Digitalización y Selección
Esta segunda fase implica el almacenamiento de información basada en activos en la cadena de bloques. En esta fase, los contratos inteligentes almacenan la información.
La cadena de bloques requerida se selecciona en esta fase. Por lo tanto, los criterios de selección de blockchain dependen del interés del inversor.
#3. Emisión, Distribución y Comercialización
Durante esta fase, el token se emite mediante una oferta de token de seguridad (STO). STO es el proceso que involucra la venta inicial del token de seguridad.
Para tener una idea clara, STO es similar a la bolsa de valores IPO (Oferta Pública Inicial). A diferencia de las acciones, STO permite a los inversores comprar tokens de valores para activos inmobiliarios.
Otro método es registrar el activo en una entidad como Real Estate Investment Trust (REIT). En este proceso, el token se crea después del proceso de registro.
La tokenización de St. Regis Aspen Resort es un ejemplo notable. Aquí, el propietario de St. Regis Aspen Resort creó un activo REIT, Aspen Digital. Aspen Digital luego se convirtió en Aspen Coins.
Las monedas Aspen fueron construidas usando el ERC-20 estándar de fichas. Un total de 18 millones de tokens se vendieron a $1 por token, recaudando un total de $18 millones.
Antes de la emisión y distribución de tokens, es obligatorio cumplir con los estándares regulatorios. El marco regulatorio juega un papel crucial en la determinación de los impuestos.
Una vez que los tokens inmobiliarios están a la venta, puede comprarlos usando stablecoins, criptomonedas o monedas fiduciarias. Además, los tokens comprados estarán disponibles en su billetera criptográfica.
Finalmente, los mercados realizan actividades promocionales en varias plataformas en línea. El proceso de marketing ayuda a llegar a inversores de todo el mundo.
Who is Involved in Real Estate Tokenization?
Como sabes sobre la tokenización de bienes raíces, conozcamos también a los involucrados en este proceso:
#1. operadores
Los operadores inmobiliarios son los encargados de gestionar los activos. También juegan un papel crucial en la obtención de capital para inversiones inmobiliarias.
La mayoría de los compradores de fichas existen en diferentes partes del mundo. Como resultado, los operadores también funcionan como guardianes de los activos físicos.
#2. Inversores
La tokenización permite a los inversores globales comprar tokens de valores. Además, también disfrutan de beneficios de propiedad.
Los inversores son la columna vertebral de todo el proceso de tokenización inmobiliaria. Los proyectos inmobiliarios con más inversores interesados ayudan a aumentar la demanda y el precio de los tokens.
#3. Plataformas
Las plataformas de tokenización actúan como puente entre los operadores inmobiliarios y los inversores. El creciente número de tales plataformas ayuda a ampliar la adopción de tokens de seguridad.
Además, puede usar una plataforma de tokenización para encontrar bienes inmuebles que se ajusten a sus requisitos. Los requisitos pueden ser el rango de precios, la ubicación de un activo, el potencial futuro, los impuestos y más.
Suponga que desea comprar un token de seguridad que cuesta alrededor de $100. En este caso, la plataforma lo ayuda a filtrar los tokens que se encuentran dentro de su presupuesto preferido.
Benefits of Real Estate Tokenization
#1. Transparencia y Eficiencia.
El proceso de tokenización llevado a cabo utilizando la cadena de bloques proporciona un sistema transparente. Como resultado, puede verificar y verificar las transacciones en tiempo real.
El libro mayor público registra cada pieza de información relacionada con un trato. Los futuros inversores también pueden utilizar esta información registrada.
Además de la transparencia, la tokenización de bienes raíces también se beneficia de contratos inteligentes eficientes. Aquí, su orden de compra se ejecuta automáticamente.
#2. Liquidez
Vender una propiedad inmobiliaria es agitado y requiere mucho tiempo. Espero que también estés de acuerdo conmigo en esto. La tokenización de bienes raíces resuelve este problema de falta de liquidez.
No necesita preocuparse por encontrar un comprador. Aquí, puede comprar y vender tokens de seguridad en cualquier momento.
#3. Propiedad fraccionada
Otra gran ventaja es la posibilidad de poseer una fracción de un activo. La propiedad fraccionada ayuda a invertir incluso una pequeña cantidad de dinero.
La propiedad fraccionada también brinda la oportunidad de diversificar sus activos. Puede comprar activos de diferentes ubicaciones con capital limitado.
Suponga que tiene $ 500 para invertir en tokens de bienes raíces. En este caso, puede invertir $100 en cinco activos diferentes en todo el mundo para obtener beneficios de diversificación.
#4. No hay intermediarios
Siempre que pensamos en bienes raíces, nos vienen a la mente agentes y corredores. Pero con la tokenización de bienes raíces, ya no necesita preocuparse por ellos.
El método tradicional de pagar enormes tarifas y comisiones de corretaje ahora está fuera de discusión. De hecho, puede comprar más tokens de seguridad con esa cantidad ahorrada.
#5. Liquidación más rápida
Los bienes raíces tradicionales tardan días o incluso semanas en completar la transacción. Por el contrario, puede comprar y vender tokens de seguridad rápidamente.
El tiempo es muy valioso y la tokenización de bienes raíces lo ayuda a ahorrar tiempo. Según la velocidad de la cadena de bloques, la velocidad de las transacciones también mejora.
Limitations of Real Estate Tokenization
También echemos un vistazo a algunos inconvenientes de la tokenización de bienes raíces:
#1. Regulaciones y Asuntos Tributarios
La incertidumbre relacionada con las regulaciones es una de las preocupaciones más importantes con la tokenización de bienes raíces. Se necesita un marco regulatorio bien establecido para una adopción más amplia.
Un ambiente regulatorio saludable es esencial para ganarse la confianza de los inversionistas. Además, las reglas claras y estructuradas mejorarán el rápido crecimiento del sector inmobiliario.
Junto con las preocupaciones regulatorias, la falta de claridad fiscal es otro problema que enfrenta la tokenización de bienes raíces. Aquí no hay regímenes fiscales definidos.
#2. Volatilidad
La naturaleza líquida de la tokenización también puede resultar en altas fluctuaciones de precios. La variación del precio varía en función del cambio en la demanda del activo subyacente.
Los tokens de valores con inversores a corto plazo pueden provocar compras y ventas frecuentes. Por lo tanto, es mejor considerar el desempeño anterior del token para evitar los altamente volátiles.
#3. Falta de conciencia
La mayoría de las personas no conocen la tokenización de bienes raíces. Como resultado, hay un retraso en la adopción más amplia.
Animar a los pequeños inversores a participar puede cambiar la situación actual. Asimismo, más inversores proporcionan más liquidez.
Future of Real Estate Tokenization
Un futuro brillante se avecina para la tokenización. El potencial futuro consiste en lo siguiente:
- Una vez que las personas estén familiarizadas con la tokenización de bienes raíces, los tokens de valores serán una parte importante de su cartera.
- Con el aumento de la participación, surgen más mercados para intercambiar tokens de valores. Además, los tokens de seguridad se convierten en activos líquidos.
- Los inversores de todo el mundo pueden utilizar tokens de valores para diversificar sus carteras mediante la compra de activos en diferentes continentes.
- La implementación de Metaverso puede aumentar el valor del activo. Además, los recorridos virtuales ayudan a los inversores a comprender el activo subyacente.
- También existe el potencial de construir una comunidad digital fuerte. Por ejemplo, los propietarios de un gran terreno pueden construir una comunidad de cientos de miembros.
Nota del autor
La tokenización de bienes raíces tiene un enorme potencial para revolucionar toda la industria de bienes raíces. ¡Gracias a la tecnología blockchain!
Como inversores minoristas, podemos comprar tokens que representen una propiedad. Además, podemos venderlo cuando sea necesario.
Con la introducción de un marco más regulado, la tokenización puede ser el próximo gran avance en la industria de bienes raíces.
La tokenización de bienes raíces sin duda proporciona un proceso económico y conveniente para invertir en bienes raíces. Con más personas ingresando al espacio, el potencial de crecimiento es ilimitado.
En los próximos años, podremos intercambiar tokens de valores de manera similar a negociar acciones.
A continuación, puede consultar fondos criptográficos indexados y ETF.
