La banque d’investissement est le poste le plus prestigieux et, en même temps, le plus difficile.
Si vous êtes à Wall Street, vous trouverez que cette profession est la plus appréciée. Si vous êtes prêt à travailler de longues heures, c’est une carrière passionnante.
Les gens ont entendu le terme “banque d’investissement” mais n’en ont pas vraiment une idée précise. Nous allons donc démystifier la banque d’investissement et vous expliquer comment vous pouvez progresser dans ce domaine.
Qu’est-ce que la banque d’investissement ?
La banque d’investissement est une division spécifique de la banque qui est liée à la création de capital pour différents types d’entreprises et même d’entités gouvernementales.
Les banques d’investissement contribuent à la création de nouveaux titres de créance et de participation pour les entreprises, à la réalisation de fusions et d’acquisitions et à la vente de titres. En bref, les banques d’investissement interviennent lorsque des transactions financières importantes et complexes sont en jeu.
Les banques d’investissement conseillent également leurs clients sur la valeur d’une entreprise et sur la manière de structurer l’opération. Elles apportent également leur aide pour la documentation nécessaire à la Securities and Exchange Commission (SEC), requise pour l’entrée en bourse d’une entreprise.
Tout cela est trop technique. Essayons de comprendre l’ensemble du concept de banque d’investissement à l’aide d’un exemple. Cet exemple vous permettra de vous faire facilement une idée du processus.
Exemple de banque d’investissement
Supposons qu’une entreprise souhaite entrer en bourse. Elle prendra contact avec un banquier d’affaires ou directement avec des banques d’affaires pour conclure un accord.
Les analystes de la banque d’investissement évaluent l’entreprise et fixent un prix équitable pour ses actions, par exemple 25 dollars par action. La banque d’investissement décide ensuite d’acheter 200 000 actions de l’entreprise pour l’introduction en bourse.
La banque d’investissement verse 5 millions de dollars [200 000 * 25 $] à l’entreprise et remplit les formalités administratives. Plus tard, elle inscrit les actions à 28 dollars sur le marché et commence à les vendre. Mais elle ne peut pas vendre plus de 20 % de ses actions à ce prix, ce qui l’oblige à réduire le prix à 24 dollars par action pour vendre les actions restantes.
La banque d’investissement gagne 4,96 millions de dollars en vendant les actions sur le marché. [{40 000 x 28 $} {160 000 x 24 $} = 4 960 000 $]. Mais elle a payé 5 millions de dollars à l’entreprise. Ils ont donc subi une perte de 40 000 $ dans cette opération, car ils ont surévalué le prix de l’action de la société.
Ce scénario ne s’applique qu’à une seule banque d’investissement. Si plusieurs banques d’investissement sont en concurrence pour une même entreprise, elles seront obligées d’augmenter leurs prix pour conclure l’opération. Les banques d’investissement risquent alors d’en pâtir davantage. Par conséquent, il est crucial et difficile de parvenir au bon prix dans le domaine de la banque d’investissement.
Nous espérons que cet exemple vous aura permis de comprendre le fonctionnement des banques d’investissement.
Comprenons maintenant le rôle d’un banquier d’affaires.
Que fait un banquier d’affaires ?
Les banques d’investissement emploient des banquiers d’affaires. Ils aident chaque entreprise, gouvernement ou autre entité à gagner du temps et de l’argent en gérant tous les grands projets. S’il existe des risques liés au projet, ils les identifient et en informent le client.
Les banquiers d’investissement sont des experts qui comprennent parfaitement le climat d’investissement actuel. Les entreprises se tournent vers les banques d’investissement pour qu’elles les aident à progresser et à se développer. Les banquiers d’affaires examinent les détails de l’entreprise et formulent des recommandations parfaites en fonction des conditions du marché.
Les banquiers d’investissement aident les entreprises à lever des fonds pour leur développement. Si une entreprise souhaite entrer en bourse, elle s’adressera à des banquiers d’affaires pour la gestion complète de l’IPO (Initial Public Offering).
Pourquoi la banque d’investissement est-elle un choix de carrière lucratif ?
Même si vous êtes au début de votre carrière, vous aurez l’occasion d’élaborer des modèles financiers complexes et de grande envergure. Cela vous permettra de devenir un expert dans votre domaine. Les banquiers d’investissement ne sont pas toujours doués pour investir leur propre argent. En revanche, ils sont plus enclins à consacrer du temps aux évaluations.
Les banquiers d’affaires ne sortent jamais du marché. Vous pouvez donc considérer qu’il s’agit d’une carrière stable et durable. Même si vous êtes fraîchement diplômé, vous pouvez vous attendre à un salaire inégalé par rapport à d’autres professions. Vous bénéficierez d’une sécurité financière peu de temps après votre entrée dans ce domaine.
Le travail des banquiers d’investissement reste très secret jusqu’à ce qu’il soit annoncé publiquement. Par conséquent, si vous déclarez quelque chose, il est également possible que cela se retrouve en première page du journal économique.
Si vous travaillez dans ce domaine pour l’argent, vous en obtiendrez certainement beaucoup. En outre, il faut beaucoup de travail pour obtenir des résultats. Si vous êtes prêt à travailler de longues heures, alors seulement vous devriez envisager de vous lancer dans ce domaine.
En moyenne, un banquier d’investissement peut espérer gagner 80 000 dollars par an. L’avantage de ce parcours professionnel est que votre croissance peut être exponentielle avec le temps. Ainsi, lorsque vous gravirez les échelons avec de l’expérience, vous verrez que votre salaire atteindra un tout autre niveau ! 🤑
Donc, si vous envisagez de commencer par la banque d’investissement, vous devriez certainement commencer à travailler dans ce sens.
Maintenant, passons en revue les étapes pour construire une carrière réussie dans la banque d’investissement.
Comment entamer une carrière dans la banque d’investissement ?
Lorsque vous débutez dans le domaine de la banque d’investissement, vous devez vous efforcer d’acquérir davantage de connaissances. Si vous n’avez pas obtenu de diplôme dans ce domaine, la meilleure chose à faire est de suivre la bonne formation.
Passons donc en revue quelques-uns des meilleurs cours pour apprendre la banque d’investissement.
Modélisation financière et d’évaluation [WallStreetPrep]
Si vous êtes à la recherche d’un programme de formation complet avant d’entrer dans le domaine de la banque d’investissement, le programme de formation Financial & Valuation Model ing est le choix idéal pour vous. Ce programme de formation complet est souvent utilisé pour former des professionnels dans les meilleures sociétés d’investissement.
En plus de ce cours complet, vous recevrez également 38 mini-cours sur différents sujets afin d’approfondir vos connaissances de base.
Ce que vous apprendrez ?
- Construire des modèles financiers dans Excel à partir de zéro
- Apprendre à modéliser les états financiers, les DCF, les Comps, les LBO et les M&A
- Construire une liste d’acheteurs pour les entreprises cibles
Comme il s’agit d’un cours complet, vous devez posséder des connaissances de base en comptabilité et être capable de travailler avec Excel.
Les compétences professionnelles essentielles pour la banque d’investissement et la finance [edX]
Ce cours est destiné à tous ceux qui souhaitent se familiariser avec le monde de la finance et de l’investissement. Vous apprendrez à connaître les différents secteurs et sous-secteurs de l’ensemble de l’industrie financière.
Ce que vous apprendrez:
- Acquérir des connaissances sur les différentes institutions financières
- Acquérir des connaissances financières au niveau de l’industrie
- Construire votre marque et votre histoire pour soutenir votre argumentaire
Ce cours est dispensé par des instructeurs qui ont des dizaines d’années d’expérience à Wall Street. Vous pouvez donc vous attendre à des connaissances théoriques et pratiques provenant de divers horizons, y compris les affaires, les mathématiques, l’ingénierie, l’économie et les sciences. Vous obtiendrez toutes les connaissances nécessaires pour commencer votre carrière en tant que banquier d’investissement dans ce cours.
Le cours complet de banque d’investissement 2022 [Udemy]
Le Complete Investment Banking Course est idéal pour les personnes qui débutent dans ce domaine et qui souhaitent tout apprendre à partir de zéro. Vous serez initié aux quatre principaux domaines de la banque d’investissement, à savoir les marchés de capitaux, la gestion d’actifs, le négoce et le courtage, ainsi que le conseil.
Ce que vous apprendrez
- Construire des modèles financiers à partir de zéro
- les 4 principaux domaines de la banque d’investissement avec une connaissance approfondie de chacun d’entre eux
- Les compétences nécessaires pour réussir les entretiens d’embauche en banque d’investissement
Il s’agit d’un cours complet sur Udemy qui vous permettra d’approfondir tous les sujets susceptibles d’être abordés lors d’un entretien dans une banque d’investissement. Si vous envisagez de décrocher un emploi à Wall Street, ce cours est comme un guichet unique pour toutes les connaissances requises. Il s’agit d’un cours bien structuré avec des connaissances théoriques et pratiques.
Spécialisation en gestion des investissements [Coursera]
Il s’agit d’une spécialisation en 5 cours qui vous permettra de comprendre les différentes stratégies d’investissement et la manière dont elles sont conçues pour atteindre des objectifs financiers au niveau mondial. Ce cours vous permettra d’acquérir des connaissances théoriques et pratiques.
Ce que vous apprendrez
- Constitution et gestion d’un portefeuille d’investissement pour le compte d’un client
- Comprendre les marchés mondiaux
- Créer des plans d’investissement pour atteindre les objectifs à long terme des investisseurs
Le cours commencera par une compréhension de base des marchés mondiaux. Par la suite, vous acquerrez également des connaissances sur la constitution de votre portefeuille d’investissement et de celui de vos clients. Chaque décision que vous prendrez sur le marché financier dépendra des tendances futures, et vous apprendrez à faire des recherches dans la bonne direction.
Ce cours Skillshare est une vue d’ensemble des différentes divisions d’une banque d’investissement typique. Vous aurez une meilleure idée du fonctionnement de chaque division d’une banque d’investissement. Ainsi, vous pouvez vous attendre à aborder un entretien avec plus de confiance après avoir acquis des connaissances sur chaque division en détail.
Ce que vous apprendrez:
- Les différentes divisions des banques d’investissement
- Fonctionnement de chaque division dans une banque d’investissement
- Capacité à décider de votre division de travail
Comme il s’agit d’un cours de niveau débutant, vous apprendrez les bases de la banque d’investissement et le fonctionnement des banques d’investissement. En outre, il vous sera assez facile d’expliquer lors d’un entretien pourquoi vous êtes intéressé par une division particulière d’une banque d’investissement.
Cours gratuit sur la banque d’investissement [WallStreetMojo]
Il s’agit d’un cours de certification gratuit proposé par WallStreetMojo. L’ensemble du cours est divisé en deux parties. La première est la série de vidéos sur les banques d’investissement et la seconde est constituée de guides sur les banques d’investissement. Avant de postuler à un emploi dans le domaine de la banque d’investissement, vous devez connaître les bases de ce domaine.
Ce que vous apprendrez:
- Vue d’ensemble de la banque d’investissement, de la comptabilité et d’Excel
- Modélisation financière à l’aide d’Excel
- Préparer un tableau professionnel d’analyse de sociétés comparables
- Comprendre les graphiques de la banque d’investissement
Vous serez en mesure d’apprendre tous les termes utilisés dans la banque d’investissement dans ce cours gratuit. Le cours commence par les bases afin que chacun puisse le trouver utile et facile à comprendre.
Introduction à l’évaluation et à l’investissement [Alison]
Introduction à l’évaluation et à l’investissement est un autre cours en ligne gratuit qui vous présente les concepts fondamentaux de l’évaluation et de l’investissement. Afin de mieux comprendre ces concepts, vous devrez d’abord étudier les comptes de résultats et les bilans.
Plus tard, vous apprendrez également à identifier les bonnes et les mauvaises actions. En outre, vous serez initié à diverses mesures telles que l’EBIDTA et l’EBIT pour évaluer le risque de tout investissement.
Ce que vous apprendrez:
- Les concepts fondamentaux de l’évaluation et de l’investissement
- Identifier les bonnes et les mauvaises actions
- Évaluer les risques d’un investissement à l’aide d’indicateurs tels que l’EBIT et l’EBIDTA
- Étudier les composantes d’un bilan
Le cours utilise des exemples et des méthodes simples pour expliquer tous les concepts de base d’une meilleure manière.
Fondements de la finance [LinkedIn Learning]
La finance existera toujours dans le monde. Le cours Finance Found ations est un cours de base qui vous permettra de comprendre la lecture des bilans et même de comprendre les titres et les produits dérivés. Si vous vous lancez dans le domaine de la banque d’investissement, ce cours vous aidera à acquérir les connaissances de base.
Même si vous n’êtes pas dans le domaine de la banque d’investissement, ce cours vous sera utile car il vous permettra d’acquérir des connaissances en matière de financement. Il comprend les concepts de financement à court terme et à long terme.
Ce que vous apprendrez ?
- Comprendre les états financiers
- Les modèles de financement à court et à long terme
- Connaissance du marché des titres et des produits dérivés
- La planification financière personnelle
Par ailleurs, vous découvrirez également des rapports financiers d’entreprises telles que Walmart.
Le banquier d’affaires [Financial Edge]
Vous pouvez obtenir un certificat reconnu par Wall Street et améliorer votre CV. The Investment Banker est un cours en ligne complet qui comprend 4 cours différents et des réponses à certaines des meilleures questions d’entretien dans le domaine de la banque d’investissement. Vous pouvez donc vous attendre à être complètement prêt après avoir suivi ce cours.
Les quatre cours sont : le comptable, le modélisateur, l’évaluateur et le négociateur. Ainsi, vous commencerez par les bases de la banque d’investissement avec des méthodologies comptables pour apprendre les moyens de réaliser une transaction. Vous pouvez même ajouter vos compétences et certificats sur LinkedIn pour mieux vous faire connaître.
Ce que vous apprendrez ?
- La comptabilité, la modélisation financière, l’évaluation et l’analyse des LBO et M&A.
- Les connaissances nécessaires pour réussir les entretiens avec les meilleures banques d’investissement
- Comprendre quand une entreprise doit se lancer dans une fusion ou une acquisition, et plus encore
Une fois que vous avez acquis les bonnes connaissances grâce aux cours, vous devez développer certaines compétences qui vous aideront à décrocher un emploi parfait en tant que banquier d’affaires.
Certaines compétences vous seront enseignées dans le cadre du cours lui-même, tandis que d’autres devront être développées par vous-même. Si vous souhaitez progresser complètement dans votre carrière de banquier d’affaires, vous devez acquérir des compétences spécifiques.
Compétences requises dans la banque d’investissement
Esprit d’analyse
Les banquiers d’affaires doivent posséder des compétences analytiques précises pour présenter une analyse détaillée des plans d’investissement et des projets d’entreprise. Avec un bon esprit d’analyse, vous serez en mesure de présenter les compromis risque/rendement et les plans d’entreprise en les étayant par des faits et des chiffres.
Compétences en matière de communication
La tâche la plus importante d’un banquier d’affaires est de persuader et de convaincre les clients. Lorsque vous devez vendre une idée sur le marché, vous devez posséder d’excellentes compétences en matière de communication et de présentation. Vous devez être suffisamment à l’aise et confiant pour convaincre les personnes qui se trouvent en face de vous. En outre, vous devez être capable de créer des feuilles de calcul, des présentations et des diaporamas de qualité.
Compétences en matière de mise en réseau
Les banquiers d’investissement doivent beaucoup voyager pour développer leurs activités et conclure des affaires. C’est là qu’ils doivent nouer des liens avec des personnes de cultures et de secteurs différents. Entretenir des relations saines avec les clients et nouer des contacts avec un plus grand nombre de personnes est une compétence essentielle pour les banquiers d’affaires.
Compétences en matière de leadership et de gestion
Les compétences en matière de gestion et de leadership sont extrêmement importantes pour un banquier d’affaires. Même si vous débutez en tant qu’analyste junior, vous vous verrez très vite confier la propriété d’une opportunité commerciale. Vous pourriez bientôt avoir à gérer un segment d’activité complet dans n’importe quelle région. C’est là que vos compétences en matière de leadership se révèlent utiles.
Les candidats débutants doivent également prendre des responsabilités et rechercher des partenariats. Si vous possédez de bonnes compétences en matière de leadership et de gestion, vous verrez que votre travail deviendra plus facile par la suite.
Il s’agit là de compétences précieuses qui vous aideront à donner un coup de fouet à votre carrière dans le domaine de la banque d’investissement.
Conclusion 👩🏫
Il est préférable de commencer votre carrière dans la banque d’investissement en suivant un cours et en obtenant une certification. Cela vous donnera un coup de pouce pour trouver le bon emploi en tant que banquier d’investissement dans les meilleures entreprises. Les cours mentionnés ci-dessus vous aideront car ils font partie des meilleurs sur le marché. Vous pouvez maintenant consulter quelques applications financières intéressantes pour gérer votre patrimoine et celui de vos clients.